Võlakriisi põhjused ja ravi

Miks te ei suuda valitsemissektori võlakriisi lahendada samamoodi, nagu teete teie

Võla kriis on siis, kui keegi, olgu see siis teie, teie ettevõte või oma riik, võlgneb rohkem kui nad saavad laenudest tasuda. Kuid riigil on teie jaoks suur eelis - see võib oma raha välja trükkida. Uuri välja, miks kulude vähendamine, mis on parim viis võlgadest väljuda, võib olla riigi halvim viis võlgade kriisi lahendamiseks.

Majapidamiste võlakriis

Kodumajapidamiste võlakriis tekib siis, kui pere hakkab kuumaksete eest maha jääma.

Kodumajapidamiste võlg on kolme liiki:

1. Kodulaenude hüpoteegid, sealhulgas nii esimese kui teisejärguline hüpoteeklaenud ja kodukrediidi krediidiliinid.
2. Krediitkaardivõla nimetatakse ka uuenevaks krediidiks.
3. Auto-, mööbli- ja üliõpilaslaenud, mida tuntakse ka kui mittevastavat krediiti.

Nii uuenev kui ka mittevastav krediit on tarbimisvõlgade liik .

Igasugune ootamatu sissetulekute kaotamine või kulude suurenemine võib põhjustada kodumajapidamiste võlakriisi. Suurim põhjus on ravikulud, mis põhjustavad poole pankrottidest Ameerika Ühendriikides. See on peamine põhjus, miks Kongress soovib reformida tervishoidu . Muud põhjused hõlmavad ka pikka tööpuudust või kindlustamata kahjumit.

Kodumajapidamiste võlakriis võib ka aeglaselt kibestuda. Üheks põhjuseks on vähene võlgade haldamine, näiteks krediitkaartide intresside maksmine. Teine on majanduslik muutus, näiteks siis, kui 2006. aastal lõhkus kinnisvarabli mull . Paljudel majaomanikel olid intressimääraga laenud, mis võeti kasutusele pärast esimest aastat.

Nad olid plaaninud oma kodu enne seda müüa, kuid nüüd oli maja väärt vähem kui hüpoteek. Kolmas näide on pered, kes saavad hariduslaenudest üle oma pea. Hariduse hind jätkub, ja lapsevanemad ei taha oma lastele öelda, et nad peavad välja astuma.

2005. aasta pankrotiseaduse seadus põhjustas ka paljusid kodumajapidamiste võlakriise.

Seadus muutis perekondadele pankroti väljakuulutamise oma tarbimislaenudele. Kodumajaomanikud kasutasid oma kodumaal omakapitali, et arveid tasuda. Selle tulemusena suurenesid hüpoteeklaenukohustused 2006. aastal 14 protsenti ja kodud kaotasid veel 200 000 peret.

Kui leibkonna võlakriis tekib, on selle lahendamiseks ainult kolm võimalust. Esiteks suurendab sissetulekut teise töökoha kaudu, suurendab või edendab paremat tööd või müüb selliseid varasid nagu kodus. Teiseks vähendada kulusid. See hõlmab üleminekut madalama intressikandva krediitkaardile, krediidi asemel krediiti ja täiendavat tasu võlgade eest. Kolmandaks deklareerige pankrot ja alusta uuesti.

Ettevõtete võlakriis

Ettevõtete võlakriis on siis, kui ettevõttel on probleeme laenude tagasimaksmisega, mida nimetatakse võlakirjadena . Nad saavad alandada krediidireitinguagentuuri nagu Standard & Poor's madalatest investeeringutest.

Kui see juhtub, muutub see kallimaks, kui ettevõte annab uusi võlakirju. Kui ettevõte ei suuda võlausaldajaid veenda, on ta teinud muudatusi paremaks, võib see minna tagasihoidlikumaks, kui võlgade teenindamine võtab rahavoogu, mis muidu muuks äritegevuse arendamiseks või isegi toiminguteks läheks.

Mõnikord peab ettevõte kuulutama 11. peatüki pankroti, et vabastada võlausaldajatelt ja piisavalt aega ettevõtte ümberkorraldamiseks ja tegevuse jätkamiseks.

Samuti võib see leida teise ettevõtte selle ostmiseks ja oma võlgade võtmiseks. Kui ta salvestab 7. peatüki pankroti, tähendab see, et see läheb täiesti töölt välja. Võlakirjaomanikel on parim võimalus saada tagasi ülejäänud varadest.

Ettevõtete laenukriiside põhjuseks on paljud tegurid. Paljud väikeettevõtted lõpetavad võlakriiside, sest neil ei olnud piisavalt kapitali tegevuskulude katmiseks esimeste kahjumlike aastate jooksul. Majanduslangus võib paljudele muul viisil tulutoovatele ettevõtetele kaasa tuua võlakriisi. Mõnikord on ettevõttel ainult halb ärimudel või toode, millel puudub tugev konkurentsieelis . Lõpuks võib juhtuda, et ettevõtte juhtkondadel ei pruugi olla head üldised juhtimisoskused.

Ettevõtte võlakriiside lahendamine sõltub selle põhjustest. Mõnikord vajavad laenuandjad enne maksete vähendamist nõustumist uue juhtimisega.

Kui majanduslangus on toimunud, võib juhtuda, et ettevõte peab vähendama kulusid, vähendama kulusid ja parandama klienditeenindust. Sageli võib ta palgata pöördemajanduse konsultandi, kes saab tuvastada paremaid ärimudeleid või tooteid.

Riigivõlakriis

Riigivõlakriis tekib siis, kui riik ei saa oma võlga intresse enam maksta. Nii nagu ettevõte, leiab rahvas, et murettekitavad laenuandjad nõuavad suuremat intressimakseid uute võlgade eest. Riigi võlgade ja kodumajapidamiste või ettevõtete võlgade vahel on kolm kriitilist erinevust:

1. Rahvusvahelisel pankrotiseadel puudub kohus, et laenuandjad saaksid õiglase lahenduse leidmiseks. See muudab riikidele vaikimisi lihtsamaks.
2. Riigivõlad ei ole tagatiseks tagatud. Sellega seoses on see pigem krediitkaardivõlg kui hüpoteek või auto laen.
3. Enamik riike suudab võlga välja maksta oma raha.

Sellepärast suurenes Kreeka võlakriis eurotsooni kriisiks . 2001. aastal vahetas Kreeka oma drahmi eurodeks . Ta pidi Euroopa Liidule toetuma, et välja maksta rohkem võlga eurodes. Vastutasuks nõudis EL, et Kreeka vähendaks kulusid, et lõpetada võlgade lisamine. See aeglustas majanduse arengut, muutes võlgade tagasimaksmise veelgi keerulisemaks. Kreeka astus sügava majanduslanguse, kus tööpuuduse määr oli 25 protsenti, poliitiline kaos ja vaevalt toimiv pangandussüsteem. Küsimus selle kohta, kas EL võiks Kreeka kriisi eest maksta, mõjutavad peagi kõiki Euroopa võlakirju, eriti Itaaliat, Hispaaniat ja Portugali. Mõne aasta pärast oli EL ise langenud majanduslangusesse.

See on teine ​​erinevus riigivõlakriiside ja muude vormide vahel. Kui leibkond või ettevõte vähendab kulusid, on võlgade tasumiseks rohkem raha. Kuna valitsemissektori kulutused moodustavad sisemajanduse kogutoodangu osa, vähendab see kulusid ka majanduskasvu. Kui majapidamine lõpetaks söömise võlgade tasumiseks, oleks see nii. Varsti peaks energiat tööle minema, mis muudaks võlgade tagasimaksmise veelgi ebatõenäoliseks.

ELi võlakriis oli ebatavaline. Selle põhjuseks olid madalama sissetulekuga riigid, nagu Kreeka ja Itaalia, kes said madala maksumusega võlgade kasu, kuna nad olid kaasatud kõrgema sissetulekuga ELis. See ei olnud probleem, kuni investorid kaotasid Kreeka valitsuse võime tagasimaksmisele usaldust.

Riigivõla kriisid tekivad tavaliselt siis, kui riigid võtavad sõdade eest liiga palju võlga. Kui nad võlgu välja maksma võtavad liiga palju raha, tekitavad nad veelgi hullemat hüperinflatsiooni probleemi.

Riigivõla kriise võib põhjustada ka majanduslangus. 2008. aasta finantskriis oli Hispaania kriisi peamine põhjus. Kuigi see oli fiskaalselt vastutustundlik, pangad investeerisid suuresti kinnisvarasse. Kui mull lõhkeda, on valitsus võtnud üle pankade võlad.

Majanduslangus põhjustas ka Islandi võlakriisi . Islandi pangad investeerisid suuresti ülemeremaadesse. Kui valitsus riiklikud pangad ja trükis võlgade tasumiseks raha, vähenes selle valuuta väärtus vaid ühe nädala jooksul 50 protsenti.

USA võlakriis oli iseenesest põhjustatud. Erinevalt Kreeka ja enamikust teistest riikidest, mis kogevad võlakriisi, ei suurenenud USA riigikassade intressimäärad. Tegelikult olid nad 200-aastased madalad . Selle asemel põhjustas USA võlakriis Kongressi keeldumise tõstma riigi võla ülempiiri 2011. aastal. Nad leidsid, et see oli ainus võimalus vähendada kulutusi ja vähendada riigivõla . Nende keeldumised viisid peaaegu USA-d oma võlgadesse . Nad tõstsid lõpuks ülempiiri, kuid alles pärast kohustuslike kulutuste kärpimise kehtestamist, mida nimetatakse sekvestratsiooniks . Kongress kitsalt vältis kukkumist fiskaal kalju .