Kuidas investeerimisfondi tüübid liigitatakse
Väärtpaberifondide kategooriad
Aktsiafondid liigitatakse kõigepealt vastavalt keskmisele turukapitalisatsioonile (ettevõtte või ettevõtte suurus, mis võrdub aktsiate hinnaga, mis on võrdne aktsiate arvuga):
- Suurfondide fondifondid investeerivad suurte turukapitalisatsioonidega korporatsioonide varudesse (vastavalt Morningstarile üle 11 miljardi dollari). Need ettevõtted on nii suured, et olete nende kohta ilmselt kuulnud või võite isegi regulaarselt kaupu või teenuseid osta. Mõned suurte varude nimed on Wal-Mart, Exxon, GE, Pfizer, Bank of America, Apple ja Microsoft. Morningstaril on ka turgikatete grupp "Giant", mis esindab investeerimisfonde, mis investeerivad keskmisest turukapitalisatsioonist suuremaid ettevõtteid rohkem kui 47 miljardit dollarit.
- Keskmise suurusega aktsiafondid investeerivad keskmise suurusega kapitalisatsiooniga ettevõtete varudesse (vastavalt Morningsta r-le 2,5 miljardit dollarit ja 11 miljardit dollarit). Paljud firmade nimed, mida te tunnete, näiteks Harley Davidson ja Netflix, kuid teised, keda te ei pruugi teada, näiteks SanDisk Corporation või Life Technologies Corp.
- Väikesed aktsiafondid investeerivad väikese suurusega kapitalisatsiooniga ettevõtete varudesse (Morningstar'i sõnul on need 750 miljonit dollarit ja 2,5 miljardit dollarit). Kuigi miljardi dollari suurune ettevõte võib teile tunduda suur, on see suhteliselt väike võrreldes Wal-Martsi ja Exxoniga maailmas. Morningsta r- l on ka turukriptide rühmitus Micro-cap, mis esindab investeerimisfondid, kes investeerivad ettevõtetes, mille keskmine turukapitalisatsioon on alla 750 miljoni USA dollari.
Aktsiafondid liigitatakse järgmiselt vastavalt nende eesmärgile, mis jaguneb peamiselt kasvu, väärtuse või segu eesmärkideks:
- Kasvuhoiuste fondid investeerivad kasvuhoovitesse, mis on ettevõtete aktsiad, mille eeldatav kasv peaks olema kiirem kui turu keskmine.
- Väärtusfondide fondid investeerivad väärtpaberitesse, mis on ettevõtete aktsiad, mille investor või investeerimisfondide juht arvab, et müüb turuväärtusest madalama hinnaga. Väärtusega varude fonde nimetatakse tihti Dividend Mutual Funds, sest väärtpaberid maksavad tavaliselt dividende investoritele, samas kui tüüpiline kasvuhoonegaas ei maksa investorile dividende, kuna ettevõte reinvesteerib dividende ettevõtte edaspidiseks kasvatamiseks.
- Segafondifondid investeerivad kasvu- ja väärtpaberite segust.
Nüüd, kui olete õppinud investeerimisfondide liigitamise põhitõdesid, mõistate seda, mida see tähendab näiteks siis, kui näete mõnda konkreetset investeerimisfondi, mis liigitatakse keskmise kapitali väärtuse fondiks. See on fond, mis investeerib varade gruppi, mis esindavad keskmise suurusega kapitaliseerimise ettevõtteid väärtuse eesmärgiga.
Ka aktsiafondid võib liigitada rahvusvaheliste või välismaiste varade hulka geograafilisse piirkonda, näiteks Euroopa või Vaikse ookeani ääres, või eriala valdkondadesse, mida tavaliselt nimetatakse sektorifondideks , nagu tervishoid, kinnisvara, tehnoloogia, energeetika, tarbijariskid, kommunaalteenused ja nii edasi.
Võlakirjafondi kategooriad
Võlakirjade vahendite liike ja nende liigitamist saab kõige paremini mõista, vaadates läbi võlakirjade põhitõdesid . Võlakirjad on sisuliselt sellised üksused, nagu näiteks USA valitsus või ettevõtted, ja võlakirjade investeerimisfondid, mis on peamiselt liigitatud nende üksuste poolt, kes soovivad laenata raha võlakirjade emiteerimise teel:
- Valitsuse võlakirjafondid investeerivad erinevat tüüpi USA riigikassa võlakirjadesse.
- Omavalitsuse võlakirjafondid investeerivad eri liiki omavalitsusvõlakirjadesse. Võlakirjade emitent - omavalitsus - on tavaliselt Ameerika Ühendriikides (st California Municipal Bond).
- Ettevõtete võlakirjafondid investeerivad eri võlakirjadesse, mille emiteerivad ettevõtted.
Võlakirjafondid liigitatakse ka investeerimisfondide keskmise kestuse (sarnane, kuid mitte alati sama, kui tähtaeg)
- Pikaajalised võlakirjafondid ostavad peamiselt võlakirju, mis on pikemad kui 10 aastat.
- Vahepealsed võlakirjafondid omandavad peamiselt võlakirju 3,5 kuni 6 aastaga.
- Lühiajalised võlakirjafondid ostavad peamiselt võlakirju, mille kestus on üks kuni 3,5 aastat.
- Ultra-lühiajalised võlakirjafondid ostavad peamiselt võlakirju vähem kui ühe aasta jooksul.
Võlakirjade investeerimisfondid võivad veelgi eristada konkreetse võlakirjafondiga hoitavate alusvarade krediidikvaliteeti. Näiteks on USA riigikassa võlakirjad krediidikvaliteedi kõrgeimad (madala riskiga võlakirjaomanikule) ja "Rämpsvaraga võlakirjad" madalaimad krediidikvaliteedist (kõrgem suhtelise riski võlakirjaomanikule) ja neid nimetatakse sageli kõrgete sissetulekutega võlakirjadeks.