MSCI indeksid on aluseks vahetatavatele kaubeldavatele fondidele .
See tähendab, et ETF dubleerib indeksi aktsiaosakuid. See võimaldab investoritel Indexi kasumist kasu saada.
Samamoodi on indeksid ka võrdlusalused, mida aktiivselt juhtivad investeerimisfondid kasutavad alusteks. Börsil kaubeldavad fondid järgivad MSCI indekseid. Haldatavad investeerimisfondid üritavad neid paremaks teha , kogudes paremaid varusid.
Kuidas nad töötavad
MSCI valib varud oma omakapitali indeksitele, mida on hõlpsasti kaubeldav ja millel on kõrge likviidsus . Varudele peab olema aktiivne investorite osalus ja neil ei tohi olla omaniku piiranguid. MSCI peab tasakaalustama täpsuse ja tõhususe. See peab sisaldama piisavalt aktsiaid, et esindada aluseks olevat aktsiaturgu. Samal ajal ei pruugi ta olla nii palju varusid, et ETF-id ja investeerimisfondid ei suuda indeksit jäljendada.
Iga indeks võtab kokku kõigi varude turukapitalisatsioonide koguväärtuse. See on aktsiahinn, mis korrutatakse aktsiate arvuga. S & P 500, kuid mitte Dow, kasutab sama metoodikat.
Turupiirangud arvutatakse nii USA dollarites kui ka kohalikus valuutas. See annab teile ülevaate, kuidas indeks toimib ilma vahetuskursside mõjust.
Iga indeks uuendatakse iga päev, esmaspäevast reedeni. Lisaks vaadatakse iga indeks kord kvartalis ja tasakaalustatakse kaks korda aastas. Sellisel juhul lisab või vähendab tema juht varusid, et veenduda, et indeks kajastab täpselt aktsiate turul valitsevat aktsiate turgu.
Sellel põhjusel on MSCI indeksidel võime turgu muuta. Kui indeks tasakaalustatakse, peavad kõik seda jälgivad ETFid ja investeerimisfondid ostma ja müüma samu varusid. Indeksile lisatud varud leiavad, et nende aktsia hinnad tõusevad. Vastupidi juhtub indeksist välja langenud varud.
Mida nad mõõta
MSCI-l on indeksid erinevatele geograafilistele alampiirkondadele ning globaalsed indeksid varude kategooriate jaoks, nagu väikesed korkid , suured korkid ja keskmised kapslid . Nelja kõige populaarsema raja tekkivat turgu, piirialasid, arenenud turge, välja arvatud Ameerika Ühendriigid ja Kanada ning maailmaturg .
MSCI areneva turu indeks
Arenevate turgude indeks jälgib aktsiaturgude toimivust järgmistes 24 arengumaades : Brasiilias, Tšiilis, Hiinas, Colombias, Tšehhi Vabariigis, Egiptuses, Kreekas, Ungaris, Indias , Indoneesias, Koreas, Malaisias, Mehhikos , Pakistanis, Peruus, Filipiinidel. Poola, Katar, Venemaa, Lõuna-Aafrika, Taiwan, Tai, Türgi ja Araabia Ühendemiraadid.
2017. aasta juunis teatas MSCI Inc Hiina A-aktsiate lisamisest. Need aktsiad on noteeritud Shanghais ja Shenzhenis ning on noteeritud jüaanis. Kõik börsil kaubeldavad fondid, mis jälgisid MSCI indeksit, olid sunnitud neid aktsiaid lisama.
Saudi Araabia on eraldiseisev areneva turgude indeks. See on ka Pärsia lahe koostöönõukogu riikide indeks.
Indeks koostab kõigi nende riikide aktsiaturgude noteeritud ettevõtete turukapitalisatsiooni . Indeksit peetakse arenevate turgude varude efektiivsuse hea mõõtmiseks. See esindab 13 protsenti maailma turuväärtusest. Hinnanguliselt investeeritakse kõikidesse arenevate turgude fondidesse 1,7 triljonit dollarit.
MSCI piiride turgude indeks
Piiriüleste turgude indeks jälgib riikide turge, mis on veelgi muutumatumad kui arenevad turud. Indeks on 21 riiki: Argentina, Bahrein, Bangladesh, Horvaatia, Eesti, Jordaania, Kasahstan, Kenya, Kuveit, Liibanon, Leedu, Mauritius, Maroko, Nigeeria, Omaan, Rumeenia, Serbia, Sloveenia. Sri Lanka, Tuneesia ja Vietnam.
See hõlmab ka Lääne-Aafrika majandus- ja rahaliitu. See koosneb järgmistest riikidest: Benin, Burkina Faso, Elevandiluurannik, Guinea-Bissau, Mali, Niger, Senegal ja Togo. Praegu sisaldavad MSCI WAEMU indeksid väärtpabereid, mis on klassifitseeritud Senegalis, Elevandiluurannikul ja Burkina Fasos.
Järgmised kümme piiri riiki on omaenda eraldiseisvate riikide indeksites. Need ei kuulu piirialade turuindeksisse: Bosnia ja Hertsegoviina, Botswana, Bulgaaria, Ghana, Jamaica, Palestiina, Panama, Trinidad & Tobago, Ukraina ja Zimbabwe.
Piirilinnud võivad olla väga kasulikud, kuna neil on palju kasvu. Peamine risk on see, et neid müüakse väga õhukeselt. See muudab majanduse halvenemise korral raskeks müüa. See tähendab ka seda, et riskifonde saab hõlpsamini manipuleerida. Sa pead mõistma riike, nende poliitilisi süsteeme ja nende majanduslikke väljakutseid. Need riigid, keda ohustavad kaubanduse, valuuta ja keskpanga poliitika ülemaailmsed muutused, muutuvad.
MSCI EAFE indeks
EAFE indeks mõõdab arenenud turge, välja arvatud Ameerika Ühendriigid ja Kanada. EAFE tähistab Euroopat, Austraaliaasi ja Kaug-Idas. MSCI EAFE indeks koosneb järgmistest 21 arenenud turumajandusriikide indeksist: Austraalia, Austria, Belgia, Taani, Soome, Prantsusmaa, Saksamaa , Hongkong, Iirimaa, Iisrael, Itaalia, Jaapan , Holland, Uus-Meremaa, Norra, Portugal, Singapur, Hispaania, Rootsi, Šveits ja Ühendkuningriik .
MSCI maailma indeks
Maailma indeks mõõdab 4500 suurt ja keskmise suurusega ettevõtet, millel on ülemaailmne kohalolek. Seda iseloomustab sageli rahaline meedia, et kirjeldada maailma aktsiaturgude toimimist . See välistab varud areneva turumajandusega riikidest, seega tuleks seda pidada arenenud maailma indeksiks . See hõlmab järgmisi 23 riiki: Austraalia, Austria, Belgia, Kanada, Taani, Soome, Prantsusmaa, Saksamaa, Hongkong, Iirimaa, Iisrael, Itaalia, Jaapan, Madalmaad, Uus-Meremaa, Norra, Portugal, Singapur, Hispaania, Rootsi, Šveits. , Ühendkuningriik ja Ameerika Ühendriigid.
MSCI AC World indeks sisaldab kõiki maailma riike ja arenevate turgude indekseid. "AC" tähendab "kõik riigid".