Kuidas edestama turgu ilma liiga suurt riski võtmata
Viis viisi turul paremaks toimimiseks
1. Aktiivselt hallatavad investeerimisfondid õigustavad oma tasusid, väites, et nad turgu ületavad. Fondivalitsejad kasutavad strateegiaid, mis muudavad investeeringutasuvuse paremaks. Neil on ka analüütikute, teadlaste ja andmehoidjate rühm, et neid aidata.
2. Stockpickers väidavad, et nad suudavad turgu üle saada, valides vaid varusid, mis ületavad tulemusi. Warren Buffett kasutab seda strateegiat edukalt. Ta ostab kõrgemate kasumimarginaalidega äriühingute aktsiaid, selge konkurentsieelise ja juhid, keda ta austab. Buffett eelistab varusid, mida enamik investoreid ignoreerib. Sel põhjusel otsib ta igavaid tööstusharusid nagu kindlustus. Tema varude valimise strateegiat nimetatakse väärtuse investeerimiseks.
3. Riskifondid nõuavad, et nad saavutavad tuletisinstrumentide abil üle keskmise tulu. Riskifondid on eraomandis olevad ettevõtted, mis ühendavad oma investorite raha. Tuletisinstrument on investeering, mille aluseks on alusvara, nagu aktsia või võlakiri.
Ta kasutab finantsvõimendust turul paremaks saamiseks.
Näiteks aktsiaoptsiooni korral ei pea kaupleja pakkuma 100 protsenti aktsia väärtusest. Selle asemel saab kaupleja valida kindla kuupäevaks kokkulepitud hinnaga osta. Sageli peab ta ainult 2-10 protsenti lepingust maksma marginaali kontole.
Kui alusvara väärtus tõuseb, ootab ta lihtsalt lepingu lõppemist. Ta ostab aktsia madala hinnaga, müüb seda kohe kõrgema hinna eest ja tasku ületab. Võimendus töötab ka muul viisil. Kui vara hind langeb, peab ta lisama vahendid oma optsiooni avamiseks. Kui hind lepingu sõlmimise ajaks ei tõuse, kaotati kogu tasu.
Kas riskimaanfondid turgu ületavad? Mõned teevad, kuid enamik seda ei tee. Vahemikus aastatel 2003-2013 tagastati riskifondid 17 protsenti (pärast tasusid), samal ajal kui aktsiaindeksite fondide fond tagastab üle 90 protsendi.
4. Päevakaupmehed loodavad ka turgu paremini ära kasutada oma raha abil. Nad kasutavad valemit aktsiate, indeksite või tuletisinstrumentide ostmiseks ja müümiseks päeva jooksul. Nad uurivad uudisteüritusi ja hinnasuundumusi, et aidata neil madalal hinnal müüa ja müüa enne öötööd. Kuid uuringud näitavad, et enamik päeva kauplejaid ei tee hästi. Neli meie viiepäevast kauplejat kaotavad raha. Üks kord 100 kasumit korrapäraselt.
Parim viis turvaliselt turul edukamaks teha
5. Parim viis, kuidas üksinda investor aja jooksul turgu ületab, on mitmekesise portfelliga . Osta kaheksa erinevat vara, mis reageerivad majandustsükli etappidele erinevalt. Näiteks kui majanduse majanduslangus langeb, tõusevad mõned teie osalused väärtuses (võlakirjad, kuld).
Nad kompenseerivad selliseid langusi nagu varud ja õli.
Kas poleks parem panna kogu oma raha võlakirjadesse ja kullasse karusnahkuriturul ja vahetada kalavarude ja naftaga, kui algab pullide turg ? Jah, kui sa tead kindlalt, et see juhtub. Seda nimetatakse turgude ajastamiseks. See on peaaegu võimatu isegi professionaalsete ettevõtjate jaoks.
Kuidas sa tead, kui karu turg on alanud? See algab 10-protsendise langusega turu korrigeerimisega. Turuhinnangus võib see juhtuda päeva jooksul. Kui teil juhtub selle puudumine, siis mida sa teed? Müüa kõik oma varud, karda korrektsioon muutub karu turul? Siis võite olla kindel, et turg läheb järgmisel päeval veelgi kõrgemale ja sul on kogu aasta kasumit ära jäetud. Ehkki kõik turgude turud algavad parandusmeetodiga, ei muuda kõik parandused laenuturule.
Saate seda ise näha, vaadates alates 1980. aastast kümme buumit ja bussit .
Mitmekesistades võite varaklasside järk-järgult üle minna. Teil pole nii palju ohtu, kui te eksite. See on parim viis turu paremaks läbiviimiseks.