Mis dollar keskmiselt on ja kuidas see portfellis töötab
Kuigi on teatavaid lahkarvamusi selle kohta, mil määral võib dollari keskmine keskmine olla tururiski vähendamine , tundub olevat üldine nõustumine ideega, et investor, kes järgib dollarit, hindab keskmistamisplaani, ostes ja müües sõltumata turutingimustest korrapäraste ajavahemike järel ja / või fikseeritud dollari või aktsia suurusega, võivad paremini vastu seista ülemäärase usalduse või paanika emotsionaalsetele ohtudele äärmise börsi volatiilsuse ajal .
Tegelikult on dollarite keskmise tasuvuse saladus see, et see aitab vältida emotsionaalsust kapitali jaotamise väljakutse üle. Kogemata investorite, eriti nende jaoks, kes ostavad väärtpabereid või selliseid asju nagu odavate indeksifondide fondid , võib see olla suur abi. Tõepoolest on ebaõiglane investorite käitumine üsna keeruline.
Mis on dollarite keskmine hindamine?
Dollari kulude keskmistamist saab kõige paremini kirjeldada kui valitsevat lähenemisviisi kindla määraga valuuta süstemaatilise investeerimisele või fikseeritud arvu aktsiaosakute omandamisele etteantud intervallidega, et järk-järgult positsiooni väärtpaberis.
See tähendab, et varade investeerimise asemel ühekordne summa jõuab investor oma positsiooni, ostes aeglaselt väiksemaid summasid pikema aja jooksul. See levitab kulude baasi mitme aasta jooksul ja erinevatesse hindadesse, pakkudes isolatsiooni tulevaste turuhinna muutuste eest.
See tähendab, et ajal, mil aktsia hinnad kiiresti tõusevad, on investoril kõrgem kulupõhine alus kui tal oleks olnud muul juhul ja aktsiahindade kokkutõmbamise ajal oleks investoril madalam hind, kui ta oleks muul juhul oli.
Ülevaade sellest, kuidas investor võib kehtestada dollari kulude kalkuleerimise kava
Dollari kulude keskmistamise plaani alustamiseks peab investor tegema kolm peamist asja.
Otsustage täpselt, kui palju raha ta võib iga kuu investeerida. Oluline on kindel olla, et panustatud summa on rahaliselt mõistlik ja taskukohane, nii et summa võib püsida järjepidevaks aja jooksul, muidu ei ole plaan sama tõhus.
Valige investeering või investeeringute rühmitus, mida ta soovib pikaajaliselt hoida, kui pikaajaline on vähemalt viis või kümme aastat.
Näiteks korrapäraste ajavahemike järel - see võib olla näiteks nädal, kord kuus või kord kvartalis - seda raha investeerides tema poolt valitud turbetesse. Kui tema maakler seda pakub, võib meie investor isegi luua automaatse taganemisplaani, nii et protsess muutub automaatselt väheseks kuluks. Võib-olla on isegi ilma börsimaaklerita võimalik teha.
Näide dollari kulude keskmistamise plaanist
Kergem on näidata dollari kulude keskmistamise plaani mehaanikat, hüpoteetilise näite läbimisel. Kujutlege, et teil on 15 000 dollarit, mida soovite investeerida ABC, Inc., väljamõeldud ettevõtte aktsiatesse.
Kuupäev on 1. jaanuar. Teil on kaks valikut - saate raha kohe raha sisse maksta, ära minna ja unustada, või saate luua dollari maksumuse keskmise kava ja hõlbustada oma tegevust aktsiaseltsi.
Te valite viimase ja otsustate investeerida 1250 dollarit iga kvartali kohta kolmeks aastaks.
Järgmise kolme aasta jooksul investeeritakse teie raha järgmiste hindadega:
Tabel 1: Hüpoteetiline dollari kulude keskmistamise plaan
1. kvartal 1 = aktsia hind 50,00 $, investeering 1250,00 USD = 25,00 ostetud aktsiad
2. kvartal Aasta 1 = aktsiahind 40,00 $, investeering on 1250,00 USD = 31,25 ostetud aktsiat
3. kvartal 1. aasta = aktsiahind 70,00 $, investeering on 1250,00 USD = 17,86 ostetud aktsiat
4. kvartal 1. aasta = aktsiahind 50,00 $, investeering 1 250,00 USD = 25,00 ostetud aktsiad
I kvartali aasta 2 = aktsiahind 30,00 $, investeering on 1250,00 USD = 41,67 ostetud aktsiat
2. kvartal Aasta 2 = aktsiahind 20,00 $, investeering on 1250,00 USD = 62,50 ostetud aktsiat
3. kvartal Aasta 2 = 25,00 $ aktsia hind, 1 250,00 USD investeering = 50,00 aktsiate ostetud
4. kvartal 2. aasta = aktsiahind 32,00 $, investeeringu summa 1250,00 USD = ostetud aktsiad 39,06
1. kvartal 3 = aktsia hind 35,00 $, investeering on 1250,00 USD = 35,71 ostetud aktsiat
2. kvartal Aasta 3 = $ 51,00 aktsia hind, $ 1,250.00 investeering = 24,51 ostetud aktsiat
3. kvartal Aasta 3 = 65,00 $ aktsia hind, 1 250,00 USD investeering = 19,23 ostetud aktsiad
4. kvartal Aasta 3 = aktsiahind 50,00 $, investeeringu summa 1250,00 USD = 25,00 ostetud aktsiad
Kui oleksite investeerinud oma $ 15,000.00 perioodi alguses, oleksite ostnud 300 aktsiat $ 50.00 aktsia kohta. Kui aktsia hind on $ 50.00 aktsia kohta kolme aasta lõpus, oleks teie positsioon oleks olnud täpselt sama $ 15,000.00.
Kuid teie hüpoteetilise dollari keskmise maksumuse programmi korrapäraste ostude kaudu lõppesite 15 000 euro väärtuses investeeringute tegemiseks ja 39670 aktsia saamiseks, kuna teie püsiinvesteering 1250,00 dollarit kvartali kohta suutis osta aktsiaid, kui aktsia hind langes ja vähem aktsiaid, kui aktsiahind hinnati . Kuigi aktsia hind oli $ 50.00, mis on täpselt sama summa kui kolm aastat tagasi, on teie osalus tegelikult turuväärtus 19 839,50 $.
Selle ühe astme võrra edasiarendamiseks peaks dollari keskmise stsenaariumi alusel jääma oma osalus 15 000 dollari väärtuses, kui aktsiaga kauplemine on 37,81 dollarit, mis on 24,38 protsenti väiksem kui esialgne ostuhind.
See nähtus oli näha 401 (k) investorite kontodel, kes aitasid korrapäraselt kaasa nende pensionile jäämise säästmisele, vaatamata aktsiaturu tingimustele 2009. aasta aktsiaturgude kokkuvarisemise aastatel. Need odava hinnaga ostud aitasid vähendada nende kogukulusid. kui turg taastunud aastaid hiljem, said nad nautida nende kannatlikkust ja distsipliini.
Dollari keskmise maksumuse peamine negatiivne tagajärg on see, et kui teil tekib börsimull, või kui olete väärtuse märkimisväärse suurenemisega võrreldes keskmiselt keskmiselt kõrgem, on teie keskmine kulupõhine väärtus suurem kui muidu oleks olnud.
Saldo ei paku maksu-, investeerimis- ega finantsteenuseid ega nõu. Teave esitatakse ilma konkreetse investori investeerimiseesmärke, riskitaluvust või finantsseisundit arvesse võtmata ning see ei pruugi sobida kõigi investorite jaoks. Varasemad tulemused ei viita tulevastele tulemustele. Investeerimine hõlmab riski, sealhulgas võimalikku põhisumma kaotsiminekut.