Kas peaksite ostma näpunäiteid? Siin on see, mida peate teadma
Samuti saate osta TIPSi omavaid investeerimisfonde . Kuid enne, kui lähete välja ja ostate TIPS-i rahalisi vahendeid, võta mõni minut, et saada lisateavet TIPSI kohta.
Mis on riigikassa inflatsiooniga kaitstud väärtpaberid?
USA riigikassa alustas 1997. aastal riigikassa inflatsiooniga kaitstud väärtpaberite väljaandmist. NÕUDED on üsna erinevad kui tüüpiline USA riigikassa võlakiri.
TIPSI iseloomustus on:
- Saadaval tähtajaga 5, 10 ja 20 aastat
- Võlakirja põhiosa tõuseb / väheneb tarbijahinnaindeksi (THI) määraga
- Intressimaksed on kindlaksmääratud protsent, mida kohaldatakse suurendava / vähendava põhisumma suhtes
- Peamised korrigeerimised ja intressimakse tehakse kaks korda aastas
- Korrigeeritud põhiosa või algne põhiosa, olenevalt sellest, kumb on suurem, makstakse investorile tähtaja lõppedes (kui see ostetakse esialgse pakkumise / enampakkumisega nominaalväärtuses)
Näide riigivara inflatsiooniga kaitstud julgeolekust
Riigikassa Inflatsiooniga kaitstud väärtpaberid erinevad tavapäraste võlakirjade omast . Tavapärane fikseeritud intressimääraga kupongimääraga makstakse kupongimakseid nominaalväärtuses (näiteks: 5% aastas intressimakseid 1000 dollaril) ja võlakirja tähtaja lõppedes tagastatakse osaku suurus.
Mitte nii PILDID.
Olen kirjeldanud näiteid TIPSI investeeringutest algusest lõpuni. Lihtsuse huvides näitab näide võlakirja, mis on ostetud USA riigikassa enampakkumisest nominaalväärtuses ja pidevalt kasvava tarbijahinnaindeksiga.
- Investor läheb www.treasurydirect.govisse ja ostab oksjonil 1.00% -lise kupongiga viieaastase 10 000 dollari väärtuses riigikassa inflatsiooniga kaitstud väärtpaberi.
- Esimene perioodi tarbijahindade indeks on 3% (pooleaastane 1,5% -line määr)
- Tarbijahinnaindeksi tulemusena tõuseb võlakirja väärtus 1,5% -lt 10 150 dollarini.
- Investorile tehakse kupongimakse 50,75 dollarit (50% fikseeritud kupongi määrast 1,00% korrutatuna korrigeeritud põhiosaga 10,150 dollariga).
- Kvartali aasta lõpus maksustatakse investorit kupongimaksetega ja põhisumma korrigeerimistega. Seda maksustamist jätkatakse kogu võlakirjaaja jooksul.
- Investor saab jätkuvalt kupongimäära korrutatuna korrigeeritud põhiparameetritega poolaasta kaupa (käesoleval juhul suurendatakse korrigeeritud põhioskust 1,5% iga kuue kuu järel).
- Tähtajal, viie aasta jooksul alates enampakkumise kuupäevast saab investor reeglipärase summa 11 605,41 $ ja lõpliku kupongimaksu 174,08 $ (1, 5% $ 11 605,41).
Riigikassa inflatsiooniga kaitstud väärtpaberite maksustamine
Selles näites nimetatakse seda, et investorit maksustatakse nii aastakasumis kui ka korrigeeritud põhiosa summalt (st THI-st tuleneva põhisumma tõus). Korrigeerimistasu nimetatakse "fantoomituluks". Paljud investorid otsustavad vältida maksustamist mõistlikult, et hoiaksid TIPSi maksude edasilükatud pensionikontole (nt IRA).
NÕUANNE investoritele antakse intressimaksetele vormi 1099-OID fantoomitulule ja vormi 1099-INT intressimaksetele (kui TIPS on hoitud maksumaksja kontol).
Riigikassa Inflatsiooniga kaitstud väärtpaberite vastastikused fondid
Investorid võivad osta investeerimisfondid, mis omavad nõuandeid ja saavad kasutada investeerimisfondide eeliseid . Vanguard ja Fidelity ning teised ettevõtted pakuvad TIPSi investeerimisfondidele.
Lisateabe saamiseks tutvuge TIPSiga intervjuu Vanguard Inflation-Protected Securities Fundi endise portfellihaldaja John Hollyeriga .