Mõned ettevõtted nõuavad, et te võtaksite oma pensioniskeemi annuiteedipõhise väljamakse vormis; sisuliselt igakuised maksed teie elule.
Kuid üha enam ettevõtteid annab teile võimaluse võtta oma pensioni kindlasummalise jaotuse asemel annuiteet väljamakse. Või mõnel juhul võite osaleda selle annuiteedina ja osa ühekordsest summast. Allpool on toodud elemendid, mida kaaluda, ja näide sellest, kuidas arvutusi optsioonide võrdlemiseks tehakse.
Plussid ja miinused ühekordse summa jaotusest
Enamik inimesi meeldib ideele võtta ühekordne summa. Sellepärast:
- Juurdepääs raha juurde, kui soovite.
- Kui teil on nõuetekohaselt juhitud, võib teil olla võimalik luua sama sissetuleku summa, mida annuiteet annaks, ja säilitada printsipaali üleandmine pärijatele edasi saamiseks.
Kuid paljud inimesed ei arvesta riski võtta ühekordset summat. Siin nad on:
- Võttes arvesse raha ühekordset summat, on lihtne kulutada seda liiga kiiresti.
- Kui raha valesti hallatakse, investeeritakse halvasti või kui turud lihtsalt ei suuda teie esimese kümne pensioniea jooksul hästi ära teenida, võid raha kaotada.
Annuiteedi eelised ja miinused
Hüvitismääraga annuiteedil on mõned olulised eelised, näiteks:
- Garanteeritud sissetulek eluks. Sa ei saa oma tulu üle kanda.
- Investeeringute juhtimise otsuseid ja kohustusi pole.
Vanadushüvitise võtmise miinused on:
- Kui teil on suur pension, põhineb teie tulevase pensionihüvitise garantii osa teie endise tööandja finantsstabiilsusel. Kasu võib oluliselt vähendada, kui nad ei suuda oma pensionifondi korralikult juhtida. Kuid enamiku pensionide puhul on osa teie pensionihüvitistest kindlustatud PBGC (pensionihüvitiste garantii korporatsioon).
- Fikseeritud igakuine summa ei lange inflatsiooniga. (Mõnel pensionihüvitistel on sisseehitatud elukalliduse kohandamine, kuid enamik seda ei tee.)
Kui olete mõelnud plusse ja miinuseid, peate vaatama iga valiku võimaliku tulususe määra ja võrrelda seda kaasnevate riskidega.
Allpool on näide. Arvud pärinevad tõeliselt pensionärist, kes püüdsid otsustada, kas ta peaks võtma kindlasummalise või annuiteedi jaotamise.
Näide: ühekordne summa või pensionikindlustuse jaotus
Oletame, et Joe on 62-aastane ja hakkab pensionile minema ja tal on järgmised võimalused selle kohta, kuidas ta pensioni kogub.
- Ühekordse eluea annus on 2250 dollarit kuus
- 50% lihaskonna ja toitjakaotuspensioni annuiteet: 2 088 eurot kuus
- 100% -line ühine ja toitjakaotuspensioni annus : 1931 dollarit kuus
- Elukindlustus 10 aastaga kindel: 2 182 dollarit kuus
- Ühekordse summa ühekordne jaotus: 347 767 dollarit, mis tuleb tema IRA-le üle kanda
Pensioni annuiteedi valikute selgitus
Kui Joe valib ühe eluea annuiteedi, saab ta 2250 dollarit nii kaua kui ta elab. Igakuine hüvitis lõpeb, kui ta sureb, nii et kui ta elab ainult ühe aasta, ei maksta täiendavaid vahendeid. Kui ta on abielus, ei saa tema abikaasa toitjakaotushüvitist.
Kui Joe valib 50% lahkumishüvitise ja toitjakaotushüvitise võimaluse , saab ta 2078 eurot kuus ja tema surma korral saab tema abikaasa 1039 eurot kuus, kuni ta elab.
Kui Joe valib 100% -lise ühistu ja toitjakaotusvõimaluse , saab ta ja tema abikaasa 1931 dollarit kuus niikaua, kui mõni neist on veel elus. Selles stsenaariumis võtab Joe 319 dollarit vähem kuus, nii et tema abikaasa jääb tema surma korral oluliselt kasu. Mõelge, et elukindlustuse ostmine on 319 eurot kuus.
Kuidas neid pensionimakseid võrrelda ühekordse summa jaotusega
Sellele vastamiseks peab Joe arvutama annuiteedi sisemise tulumäära ja võrdlema seda investeeringute oodatava sisemise tulumääraga, mida ta peaks tegema, kui ta võttis kindlasummalise jaotuse.
Joe arvestab ühe eluaasta pensioni valimise sisemise tulumäära arvutamisel mõningaid oodatavaid eluea võimalusi. Esiteks kasutage praegust väärtust 347 767 dollarit, kuusemakseid 2 250 dollarit iga kuu kahekümne aasta jooksul, ja lõpuks ei jää enam midagi.
See võrdub 4,76% sisemise tulumääraga. Siis kasutage samu numbreid, mille maksed on kakskümmend viis aastat. See võrdub pisut üle 6% sisemise tulumäära ja saada Joe vanuses 87, mis on mõistlik eeldatav eluiga .
100% -lise ühistu ja toitjakaotuspensioni annuiteedi puhul ja 25-aastase väljamakse korral on tootlus 4,49%. Kui Joe naine on noorem ja 30-aastane väljamakse, siis see tagastab 5,29%.
Kui Joe võtab kindlasummalise jaotuse, saab ta 347 767 dollarit. Seejärel saab ta neid vahendeid investeerida, kui ta soovib. Kui ta järgib distsiplineeritud tagasivõtmise eeskirjade kogumit , võib ta luua tuluvoogu 5% aastas, suudab seda tulu igal aastal suurendada, et aidata tasakaalustada inflatsiooni mõjusid, ja säilitada oma põhinõude kontroll; siiski peaks ta selle saavutamiseks pikaajaliselt järgima järjepidevat investeerimisstrateegiat ja - loomulikult - ei ole mingeid tagatisi, et see toimiks kõigis turutingimustes. Kui see töötab, siin on tulu, mida Joe võiks oodata:
$ 347,767 x .05 (5%) = alguses 17388 dollarit aastas ehk 1,449 dollarit kuus, kusjuures igal aastal prognoositakse kasvu, et tasakaalustada inflatsiooni mõjusid. (Selle ajaga, kui Joe jõuab 82ni, kui investeeringud suudavad aastas toetada 2%, siis suureneks tema väljamaksete arvuks 2239 dollarit kuus.)
Kasutades nüüdisväärtust 347 767 dollarit, igakuiseid makseid 14499 $, mis igal aastal tõuseb 2% aastas ja Joe'i üheaastane eluiga umbes 20 aastat ja tulevase väärtusega 347 767 USD, on see võrdne sisemise tulumääraga umbes 6,5% . See tulusus on eeldusel, et raha on nõuetekohaselt hallatud, pakkudes seega inflatsioonile kohandatud jaotust, säilitades samal ajal põhiosa.
Pensioni annuiteedi võrdlemine ühekordse jaotusega
Küsimus, mida Joe peab nüüd küsima, on see, kas Joe saab täiendavat potentsiaalset tulu, võttes enda peale varade haldamise riski? Mõned inimesed ei tunne ennast mugavalt pensioniplaanis järele jäänud rahaliste vahenditega. Teised kindlasti ei tunne ennast mugavalt rullides rahalisi vahendeid planeerimisest IRA-le ja ise seda hallata või palkama kellegi seda haldama.
Peate hindama plusse ja miinuseid ning samaväärset tulumäära ja tegema oma otsuse. Varem oli umbes kolmandik ajast, hästi juhitud portfell oleks saavutanud keskmise aastase sisemise tulumäära, mis oli alla 6%. Seda seetõttu, et midagi, mida nimetatakse jadariskiks, võib teie raha eest suurt mõju avaldada raha väljavõtmisel. Ärge tugineda turule, et teenida kõrgemat keskmist tulu pensionile jäädes.
Paljud annuiteedimäärad on üsna atraktiivsed, eriti kui teid mõjutavad pikka elu võimalused. Ärge võtke üle annuiteedipakkumise ilma analüüsi ja tugeva põhjenduseta, miks kindlasummaline summa pole teie olukorras mõistlik.