Relatiivse tugevuse indeksi kasutamine näitab, millal kaubandust teha
Aktsiate tsükkel
Kõik aktsiad vallanduvad ületoodud ja ületatud tingimuste vahel.
Olenemata selle aluseks oleva ettevõtte kvaliteedist lähevad kõik varud prognoositavate tsüklitega, sõltumata nende lõplikust sihtkohast.
Ilu on see, et saate hõlpsalt ja kiiresti kontrollida mis tahes varusid 8 sekundi jooksul või vähem, et näha, kas seal on liiga palju oste või liiga palju müüki. See, mis teile tõesti tähtis on, on see, et need tingimused muutuvad peaaegu alati endast oleneva - ülejääkide varud vähenevad, aktsiate ülevõõrdumine tõuseb.
Tegelikult püüab kõik investeeringud seal neutraalsesse riiki tagasi pöörduda - riik ei ole üle ületatud ega üle pandud. Oma püüdlustes "normaalseks" ostavad aktsiad ennastlikult oma teekonda tagasi kehtestatud normideni.
Näiteks kui uskumatu ettevõte (kõik, mis neile läheb) tõuseb hinnaga, kuna investorid tungivad aktsiatesse, jõuavad investeeringud kiiresti üle ülevõtmise tingimuseks. Isegi kõige hämmastavamad varud jõuavad lõpuks oma tipuni, ja nad kahanema.
See on tavaliselt kooskõlas ülevõtmisega - liiga palju inimesi on ostetud aktsiaid. Tavaliselt, kui kõik, kes on tahtnud osta, on seda teinud, siis nõudluse järsk langus jätab tühjaks aktsiad.
Sama kehtib (ehkki tagurpidi) aktsiate ülevõetamiseks. Kui keegi, kes soovib laos välja osta, on oma põllumajandusettevõtetest hankinud, muutuvad tingimused üha enam müüdud, sest olemasolev pakkumine väheneb (kuna müüjaid on vähem).
Isegi kõige väiksem kogus ostmist sellel hetkel võib põhjustada aktsia hinna tõusu palju kõrgemale tasemele.
Kuigi teema on meie eesmärkide jaoks siin uskumatult lihtsustatud , lihtsalt tean, et:
- Üleostuvad aktsiad tõusevad tavaliselt nädalate (või kõige rohkem kuude jooksul)
- Ülelaenatud aktsiad langevad tavaliselt tavaliselt hinnaga
- Saate hõlpsalt ja kiiresti kontrollida olukorda mis tahes varude puhul
On olemas mitmeid tasuta veebiportaale (rahalisi saite), mis arvutavad ja näitavad kõiki neid andmeid teile lihtsa joonegraafi abil. 3 klikiga ja 8 sekundiga teate täpselt, kuidas teie aktsiaid üle ostetakse või üle ostetud, ning laiendusel on selguse selle kohta, kas aktsia hinna järgmine liikumine on suurem või madalam.
See kõik liigub suhteline tugevuse indeks (RSI) ümber. RSI on tehnilise analüüsi hoogumärk, mis näitab numbrit nullilt 100-le. Kõik alla 30-aastased tase ületavad müüki, üle 70-aastane RSI näitab, et aktsiad on üle pandud.
Seega, kui IBMil on RSI 25, võite eeldada, et aktsiad tõusevad tõenäoliselt praegusest tasemest. Müük on liiga palju, ja kõik, kellel ei ole investeerimist, on liikunud edasi, jättes peamiselt uued investorid või ettevõtted, kellel on ettevõtte jaoks optimistlik väljavaade.
Samal ajal, kui IBM oleks RSI-d, mis oli 70 või isegi sama kõrge kui midagi dramaatilist, näiteks 85, siis on aktsiad tavaliselt alla survestatud. Ostjad on teistest ostjatest tembeldanud ja aktsiad tõusevad kõrgemale, kuni ... nad ei ole. Praegu on peaaegu alati täpne hetk või tippkohtumine, kus nõudlus järsult summutatakse ületoodud laos ja investeering hakkab libisema.
See võib aidata seda mõelda jaemüügi toote pakkumise ja nõudluse pärast. Ükskõik mis hiljem võib olla, kas see on Cabbage Patch nukud, Swatch kellad, Beanie Babies või muud, inimesed tavaliselt osta nagu hull alguses. Selle toote valmistajad kasutavad oma masinaid või kogumisliine nõudlusele vastamiseks ületunde.
Seejärel jõuab toode selleni, kus kõigil on üks (või mitu).
Seda saab võrrelda aktsiate ülevõtmise olukorraga.
Tootjad kasutavad ikka veel vidinaid, mis nõuavad nõudluse rahuldamist, aga kui see üleküllane olukord on saavutatud, siis ostmine kuivab. Toode läheb nüüd ülemäära, kus on liiga palju võimalikult kuumat toodet.
Tavaliselt peavad jaemüüjad hindu oluliselt lammutama, et tühistada mõni nende varude üleripp. Lõppkokkuvõttes aeglustuvad või pausi tegemisega seotud sügavad allahindlused, vähendavad inventarinimestikku. Kui toote uus pakkumine on märgatavalt piiratud, kuid nõudlus on endiselt mõõdukas, võib seda võrrelda ülevõetava seisundiga.
Börsil pole midagi kindel, kuid suhteline tugevuse indeks on üks kõige usaldusväärsemaid tehnilise analüüsi näitajaid, mida olete kunagi leidnud. Osakute hinnad ja RSI tegevus on tihedalt seotud ja tavaliselt kaubeldavad peaaegu identselt.
Kui RSI slaidid, on aktsiad tavaliselt juba oma langust alustanud või kui nad seda ei tee, teevad nad seda kohe. Mündi teisel poolel, kui RSI on tugevalt kõrgem, on ka aktsia hind (enamikul juhtudel).
Sa ei pea mõistma, kuidas mootor töötab, et saaksime autot juhtida. Samuti võite kindel olla, et võite suhtelise tugevuse indeksist kasu saada, lihtsalt teada, et aktsiate ülevõtuvõimalused peaaegu alati tõusevad, ja aktsiate ülevõtmine peaaegu alati langeb.
Nagu juba mainitud, on mõni hea finantsportaal, mis näitab RSI-d kõikide varude puhul, mida soovite kontrollida. Praegu proovime lihtsalt kasutada BigCharts.com-i.
Sisestage vorminguväljale märkide sümbol (näiteks MSFT, IBM, CCL, MCD jne). Seejärel klõpsake põhikaartide asemel täiustatud graafikuid.
Seejärel saate valida vasakpoolsest veerust "indikaatorid", valida "madalam indikaator 1" RSI ja selle all allapoole "Joonista diagramm". See peaks postitama kauplemisgraafiku, olenevalt sellest, kumb varude puhul kasutasite, RSI väärtustega, mis kuvatakse allpool joone all, alumises osas.
Kui näete, et suhteline tugevusindeksi rida on teie sisestatud ettevõtte jaoks 85, võite olla üsna kindel, et aktsiad hakkavad lühiajalises perspektiivis langema. Vähemalt teate, et konkreetne ettevõte on väga ülehinnatud.
Teisest küljest aga, kui leiate RSI-väärtuse ainult 25-le ettevõtte jaoks, mida te kontrollite. Sellisel juhul on aktsiad suuresti müüdud ja peaaegu igas olukorras näevad ostupakkumise kasvu, samal ajal kui pakkumine väheneb.
Pidage meeles, et kõik varud üritavad tagasi pöörduda RSI baasjoone tasemele 50. Näib, et ülejääkvarud tuleb müüa, kuni aktsiad naasevad selle keskpunkti juurde. Ülelaaditud varud peaksid eeldatavalt suurendama ostu, kuni RSI hakkab tagasi pöörduma RSI tasemele 50 (mis ei ole ülevõetud või ülevõetud).
Muidugi, kui ületoodangutingimused hakkavad selle neutraalse taseme suunas liikuma, siis nad peaaegu alati ületavad ja sukelduvad ületatud territooriumile. Vahepeal ületavad aktsiad sageli liiga korrektselt ja suruvad hästi sisse ületoodangu territooriumile.
Suhteline tugevuse indeksi näitaja on nagu elastsed riba. Mida kaugemale see liigub suunas 100 või 0, seda tugevam on tõmbamine teises suunas.
Sel põhjusel näete harva, et RSI tase on üle 80 ja isegi harvemini midagi üle 85. Teil ei esine sageli ka väga madalat suhteline tugevus, nagu näiteks vähem kui 20.
Kuigi on võimalik, et äärmiselt ületoodud või ülevõetud aktsiad muutuvad veelgi üle ületatud või üle pandud, muutub selline tulemus üha ebatõenäolisemaks, ulatudes veel kaugemale RSI jõudmisest. Teoreetiliselt võib investor näha suurepäraseid kauplemistegevusi, tehes midagi muud, kui üksnes osta aktsiaid, mille RSI on 20.
Loomulikult ei ole vaakumis kasutamiseks ühtegi tehnilise analüüsi näitajat. Pigem tuleks iga tööriista kasutada koos paljude teistega , et saada laiema väärtuse suurem ja selge pilt.
Kuid kui oleks olemas üks tehnilise analüüsi vahend, mida võiks potentsiaalselt kasutada eraldi, võib see olla väga hästi RSI. Ükski tööriist ei ole ükskõik milline rumal või usaldusväärne iga kord, kuid RSI on palju usaldusväärsem kui peaaegu kõik muud näitajad, mida kasutatakse sageli.
Kõige tõhusam viis suhtelise tugevuse indeksi kasutamiseks on aidata kõrgkvaliteetsete ettevõtete vahel valida. Kui uurite paari absoluutselt suurepäraseid varusid, mis mõlemad omavad kindlat finantsolukorda ja suurepäraseid juhtimismeeskondi, võiks RSI aidata teil nende vahel otsustada.
Pidage meeles, et kui suhtelise tugevuse indeksi väärtuste erinevus on tühine, näiteks 25 võrreldes 30-ga, siis RSI tõesti ei anna suuri teadmisi. Kuid pildi üks ettevõte, kelle RSI väärtus on 80 ja teine 30-st - esimene on tõenäoliselt hinnalangus lähitulevikus, samal ajal kui viimane on müüdud üle ja seepärast suureneb tagurpidi.
Ettevõttevahelised võrdlused
Nagu varem mainitud, võib RSI aidata teil otsustada kahe (või isegi kolme või viie või kaheksa ...) ettevõtte vahel. Kui kõik teised asjad on võrdsed, on madalaimat RSI-d näitav varud üks rühmi, mis on kõige rohkem müüdud.
Alahindatud võimaluste väljaselgitamine
Kui soovite investeerida mõnda alahinnatud võimalustesse, võib sobiva lähtekoha saamiseks otsida varusid, mille RSI väärtused on 30 või vähem.
Hindade aktiivsuse mõistmine
Sageli ei pruugi te mõista, miks teatud aktsia näib olevat väärtuse langus. Puuduvad olulised uudised ja üldised turud on ronima.
Kui vaatate RSI-d ja see oli väga kõrge ja viimastel päevadel või nädalal maha lasknud, võite arvata, et ületoodangutingimus hakkab normaliseeruma.
Kuigi RSI on üsna usaldusväärne, eriti võrreldes enamike muude tehniliste näitajatega, on viga (alati tundub, et kõik on saagiga ja suhteline tugevusindeks pole erinev).
Konkreetselt, kuigi iga aktsia, mille RSI-number on 25, on suuresti müüdud üle, võib see müük siiski siin suureneda ja võib isegi langetada 20 või isegi 15 taset. Selle languse ajal võib hind libiseda ja investorid liiga kallid RSI-st saab vaadata investeeringukadu (vähemalt paberil).
Seepärast soovitan kannatlikkust (kuna varud tulevad peaaegu alati üle müüdud olukorras) ja vaadelda suuremat pilti , mitte tugineda ühele eraldi tehnilise analüüsi näitajale .