Müügioptsiooni ostmine

Millal kasutada seda futuuride optsiooni strateegiat: inimene ostab osta optsiooni futuuride või futuuriturgudel, kui ta eeldab, et aluseks olev futuuride hind liigub madalamalt.

Positiivse optsiooni ostmine annab optsiooni ostjale õiguse aluslepingu futuurlepingu müüa algmääruse alusel enne lepingu lõppemist. See juhtub harva ja selle saavutamiseks pole palju kasu, nii et ärge sattuge optsiooni ostmise ametlikus määratluses.

Enamik ettevõtjaid ostab valikuid, sest nad usuvad, et toormeturg hakkab liikuma madalamaks ja nad soovivad sellest käigust kasu saada. Võimalik on ka väljumiseks võimalus enne selle lõppemist - muidugi turutundide ajal.

Kõik valikud on piiratud. Need on määratletud konkreetsel aegumiskuupäeval futuuride vahetuse teel, kus ta kaupleb. Võite külastada kõiki futuuride vahetuste veebisaite iga toorme turu konkreetsete aegumiskuupäevade kohta.

Õige soetamise võimaluste leidmine

Peate esmalt otsustama oma eesmärgi ja seejärel leida parim valik osta. Planeerimisvalikute ostmisel kaalutakse järgmisi asju:

Enamikel kaupadel ja futuuridel on mitmesuguseid valikuid erinevatel aegumiskuudel ja erinevad streigihinnad, mis võimaldavad teil valida oma eesmärgid.

Ajal, mil te kavatsete kaubanduses osaleda, kestus

See aitab teil määrata, kui palju aega vajate optsioonile. Kui ootate kaupa, et oma käiku kahe nädala jooksul edasi lükata, siis soovite osta kauba vähemalt kahe nädala jooksul, mis jääb selle juurde. Tavaliselt ei soovi te osta võimalust, mis jääks veel 6-9 kuud, kui te plaanite ainult mõne nädala jooksul kaubandust, kuna võimalused on kallimad ja te kaotate mõnevõrra finantsvõimenduse.

Üks asi, mida tuleb teada, on see, et valikuvõimaluste ajaline lisatasu langeb viimase 30 päeva jooksul kiiremini. Seetõttu võiksite olla õige kaubandusega, kuid see võimalus kaotab liiga palju aega ja kaotatakse. Soovitan, et ostate alati 30 päeva võrra rohkem kui tõenäoliselt kaubanduses.

Summa, mille saate müüa optsiooni ostmiseks

Sõltuvalt teie konto suurusest ja riskitaluvustest võivad mõned võimalused olla liiga kallid, et saaksite osta või üldse mitte õigeid valikuid. Raha panga võimalused on kallimad kui raha valikud. Ka seda, kui palju aega jääb paku valikutele, seda rohkem maksab.

Erinevalt futuurlepingutest ei ole futuurivõimaluste ostmisel marginaali . Te peate maksma kogu võimaluse lisatasu ettemaksena. Seetõttu võivad lenduvate turgude nagu toornafta võimalused maksta mitu tuhat dollarit. See ei pruugi sobida kõikide võimaluste kauplejatele. Ja te ei soovi vea teha, kui osta raha välja valikuliselt lihtsalt sellepärast, et need on teie hinnaskaalas. Enamik sügavast rahavõimalustest kaotab väärtusetu ja neid peetakse pikkadeks kaadriteks.

Liikumise pikkus, mida ootate turult

Oma finantsvõimenduse maksimeerimiseks ja riski juhtimiseks peaksite olema idee, millist tüüpi liiklust ootate kauba- või futuuriturul.

Konservatiivsem lähenemisviis on tavaliselt raha valikuid osta. Agressiivsem lähenemisviis on osta mitut lepingut väljapoole raha võimalusi. Teie tootlus suureneb mitmete lepingutega, mis ei kuulu rahavoogude valikust, kui turg suudab oluliselt liikuda. See on ka riskantsem, kuna teil on suurem tõenäosus kogu optsioonitasu kaotada, kui turg ei liigu.

Pange valikud vs futuurleping

Müügioptsiooni ostmisega seotud kahjum piirdub optsiooni ja teenustasude ning tasude eest tasutud lisatasuga. Futuurlepinguga on teil praktiliselt piiramatu kahjumipotentsiaal.

Pank Options ka ei lähe niipea kui futuurid lepingud, kui nad ei sügavalt raha. See võimaldab kaubatarnijal välja tuua paljud tõusud ja mõõnad turgudel, mis võib sundida kauplejat futuurlepingu lõpetama, et piirata riski.

Üks peamisi puudusi ostuvõimaluste puhul on see, et võimalused kaotavad iga päev väärtusahela. Valikud on raiskava vara - teoreetiliselt on need iga päev ületamatud. Te peate mitte ainult olema õige turu suunal, vaid ka liikumise ajastusel.

Break Even Point:

Strike Hind + Option Premium tasuline

Seda valemit kasutatakse valikuvõimaluse aegumisel, kuna valikuid pole jäänud. Võite ilmselt müüa valikud igal ajal enne aegumist, kus on aja lisatasu, välja arvatud juhul, kui variandid on raha sügavuses või raha kaugel.

Uuenda

Put optsiooni võib kasutada ka pika positsiooni piiratud riskiga stopp-kahjumi vahendina. Lendumatutel turgudel on kauplejatel ja investoritel soovitav kasutada peatusi riskipositsioonide suhtes. Peatus on riskihinnangu funktsioon ja kui kõige edukamad turuosalised teavad, siis ei tohiks teil kunagi rohkem riske kui te otsite investeerida.

Peatuste probleemiks on see, et mõnikord võib turg kaubelda tasemele, mis käivitab peatus ja seejärel pöördub ümber. Pika positsiooniga isikute puhul on pika ostuprogrammi funktsioon stop-lossi kaitseks, kuid see võib anda teile rohkem aega kui stopp, mis sulgub positsiooni, kui see kaupleb riskitasemega. See tuleneb sellest, et kui turg muutub volatiiliseks, on valiku tegemisel aega; Müügivalik teenib kahte eesmärki.

Esiteks paneb optsioon tegutsema hinnakindlusena, kaitstes pika positsiooni lisakuludest, mis jäävad alla streigihinna. Teiseks, ja võib-olla veelgi olulisem, on optsioonivõimalus võimalus jääda kauaks, isegi kui hind langeb alla kindlustatud taseme või streigihinna. Turgude sagedaseks languseks on vaid ringi pöördumine ja dramaatiline tõus, kui hind käivitab stopp-tellimuste. Niikaua kui valikul on veel aeg kuni aegumiseni, hoiab ostupunkt turul osaleja pika positsiooni ja võimaldab neil püsida lenduva perioodi jooksul, mis lõpuks jõuab tagasi tõusule. Pikk positsioon koos pikkade positsioonidega on põhimõtteliselt sama pikkade positsioonidega, millel on piiratud risk.

Pange optsioonid on instrumendid, mida saab kasutada otse turul positsiooni panuseks, et hinna langus või olemasoleva pika positsiooni kaitsmine ebasoodsa hinnamuutuse eest.